Закрытие фондового рынка:
Nikkei -213.50 -1.88% 11,154.76
Topix -24.16 -2.20% 1,076.97
FTSE -89.25 -1.80% 4,870.34
DAX -145.70 -2.51% 5,660.63
CAC -91.26 -2.25% 3,963.28
Dow -348.22 -3.22% 10,482.85
NASDAQ -92.68 -4.48% 1,976.72
S&P -46.78 -4.03% 1,114.28
10yr Note -1.2200 -0.324% 3.646%
NYMEX Crude Oil -4.56 -4.63% 93.97
Gold -43.00 -4.85% 844.30

Японские фондовые индексы в четверг понесли потери после того, как снижение продаж автомобилей и производственной активности в США стало еще одним свидетельством того, что кризис на финансовых рынках может спровоцировать рецессию мировой экономики.
Акции Honda Motor Co., более половины прибыли которой генерируют рынки Северной Америки, упали в цене на 4.5%, а снижение Mazda Motor Corp., часть которой принадлежит Ford Motor Co., составило 12% и оказалось самым значительным за последние семь лет. Акции Nissan Motor Corp., продажи которого снизились на 37%, потеряли 4%, а лидера рынка Toyota Motor Corp. 3.4%.
Продажи Honda в США упали в прошлом месяце на 24%, а Mazda на 36%.
Акции Daido Steel Co. обвалились на 16%, возглавив снижение в секторе производителей стали, который достиг минимального уровня за три года, потеряв сегодня 4%. Акции JFE Holdings Inc обвалились на 8.8%, а его основного конкурента Nippon Steel Corp. на 8.5%. Акции Hitachi Construction Machinery Co. упали на 15%.

Европейские фондовые индексы в четверг снизились впервые за три дня после того, какрекордное падение спроса на краткосрочные кредитные средства и резкий скачек показателя jobless claims в США активизировали спекуляции по поводу того, что кризис на кредитных рынках начинает распространяться на всю экономику.
Акции L'Oreal SA упали до минимальной отметки за последний месяц, а Siemens AG снизились на 4.6% после того, как стало известно о росте числа обращений за пособием по безработице в США на прошлой неделе до семилетнего максимума и самом значительным за два года снижении фабричных заказов. Акции BHP Billiton Ltd. обвалились на 7.3%, поскольку рост курса доллара послужил причиной снижения цен на нефть и золото.


В четверг продажи на Wall Street возобновились.

Торги открылись с потерями после публикации слабых экономических данных и всю сессию подавляющее большинство основных секторов провели на отрицательной территории. Абсолютным аутсайдером стал индустриальный сектор (-5.4%), потери которого в значительно степени связаны с продажами акций General Electric после объявленных накануне мер по привлечению дополнительного капитала.
По некоторым данным цена акций в результате предпринятых мер составит около $22.25 за штуку.
Относительную стабильность демонстрировал сектор здравоохранения. The Wall Street Journal сообщил, что Eli Lilly выражает интерес к покупке ImClone. Сумма сделки может составить $70 за акцию.

Sterne Agee снизил рейтинг First Horizon с   Buy до Hold
Banc of America Sec снизил рейтинг Petro-Canada с Buy до Neutral
Morgan Keegan снизил рейтинг Juniper Networks с Outperform до Mkt Perform

Friedman Billings повысил рейтинг Sovereign Banc с Underperform до Mkt Perform
Citigroup повысил рейтинг Iron Mountain с Hold до Buy
Citigroup повысил рейтинг Lear с Sell до Hold

Рейтинг акций компании, владеющей крупнейшим в мире он-лайн аукционом Ebay Inc был снижен до уровня “equal weight'' с “overweight'' аналитиками Morgan Stanley, которые отметили негативные тенденции показателей прибыльности.

Merrill Lynch снизил рейтинг крупнейшего в мире производителя сменного фонда Monsanto Co до уровня ``neutral'' с ``buy'' .

Акции General Electric понесли потери после объявленных накануне мер по привлечению дополнительного капитала. По некоторым данным цена акций в результате предпринятых мер составит около $22.25 за штуку.

National City Corporation сохранил квартальный дивиденд на уровне 1 цент на акцию.

Сеть аптек Rite Aid Corporation сообщила о росте продаж в сентябре на 1.7%.

Standard Microsystems Corp Производитель микрочипов и мультимедийных систем для автомобилей Toyota сообщил о падении квартальной прибыли в связи с ростом налогов и снижением продаж.

Швейцарский банк UBS Ag, который понес крупные убытки от кризиса на рынке subprime, заявил о том, что по итогам третьего квартала получит прибыль после того, как существенно сократил свои вложения в американские ценные бумаги, обеспеченные закладными на жилую и коммерческую недвижимость.

После непродолжительного отката индексы вернулись к сессионным минимумам. Потери Nasdaq и S&P 500 в настоящее время превышают 3%. Снижение Dow также является значительным.
Слабость Nasdaq вызвана в основном продажами акций крупнейших представителей технологического сектора., в частности Apple (AAPL 103.21, -5.91), Microsoft (MSFT 26.08, -0.40) и Google (GOOG 394.29, -17.43).

Продажи интенсифицировались. В настоящее время лишь телекоммуникационный сектор торгуется на положительной территории (+0.3%).
Лидерами роста является группа интегрированных телекомов (+0.8%), все семь составляющих которой укрепляют свои позиции. Лидируют AT&T (T 28.32, +0.23) и Verizon (VZ 31.42, +0.01).

Продажи активизировались и Nasdaq только что обновил сессионный минимум. Dow и S&P 500 так же находятся под серьезным давлением.
Цена нефти сегодня снизилась на 3.6% до $95 за баррель из-за сохранения опасений по поводу ослабления спроса в связи с падением темпов глобального экономического роста.
Как сообщил недавно Dow Jones, по мнению бывшего председателя ФРС Алана Гринспена нынешняя ситуация представляет собой кризис в котором сочетаются редко встречающиеся факторы. Гринспен заявил, что восстановление экономики начнется тогда, когда инвесторы начнут возвращаться на рынок, что, по мнению эксперта вскоре и произойдет.

Как и предполагалось торги открылись с потерями и в настоящее время на отрицательной территории торгуются восемь из десяти основных секторов. Абсолютным аутсайдером является индустриальный сектор (-5.4%), потери которого в значительно степени связаны с продажами акций General Electric (GE 22.29, -2.21) после объявленных накануне мер по привлечению дополнительного капитала.
По некоторым данным цена акций в результате предпринятых мер составит около $22.25 за штуку.
Относительную стабильность демонстрирует сектор здравоохранения (+0.3%). The Wall Street Journal сообщает, что Eli Lilly (LLY 43.81) выражает интерес к покупке ImClone (IMCL 65.12, -0.23). Сумма сделки может составить $70 за акцию.

Динамика фьючерсов на основные индексы указывает на то, что торги сегодня откроются с потерями: S&P futures vs fair value: -10.30. Nasdaq futures vs fair value: -14.50. До начала регулярной сессии на рынке сохранялся пессимистичный настрой.

Фондовый рынок Японии хоть и отступил от сессионных минимумов , но все же завершил торги четверга снижением. Индекс Nikkei 225 упал на 213,50 пп или 1,88% до 11 154,76. В то время как индекс TOPIX отступил на 24,16 пп до 1 076,97.

Закрытие фондового рынка:
Nikkei +108.40 +0.96% 11,368.26
Topix +13.72 +1.30% 1,101.13
FTSE   +57.14 +1.17% 4,959.59
DAX -24.69 -0.42% 5,806.33
CAC +22.44 +0.56% 4,054.54
Dow -19.59 -0.18% 10,831.07
NASDAQ -22.48 -1.08% 2,069.40
S&P -3.68 -0.32% 1,161.06
10yr Note -0.5900 -0.154% 3.768%
NYMEX Crude Oil -2.11 -2.10% 98.53
Gold +7.20 +0.82% 888.00

В среду японские фондовые индексы выросли впервые за последнюю неделю несмотря на падение уровня деловых настроений до минимальной отметки за 5 лет, на спекуляциях, что законодатели США все же примут долгожданный план спасения финансовой системы страны.
В соответствии с опубликованным Банком Японии обзором Tankan, деловые настроения крупнейших производственных компаний в сентябре снизились до отметки -3. Это первый отрицательный показатель с 2003 года.
В частности, деловые круги ожидают снижения корпоративных прибылей в текущем году на 8.1%, что в два раза ниже ожиданий предыдущего отчета.
Вчерашние аутсайдеры возглавили рост рынка. Акции крупнейшей брокерской компании страны Nomura Holdings Inc. выросли на 6%, Sumitomo Mitsui Financial Group Inc. прибавили 4%, лидера финансового сектора Mitsubishi UFJ Financial Group Inc. укрепились на 3.4%, а Shinko Securities Co. на 5.9%.
Страховой сектор также продемонстрировал солидные результаты. Акции крупнейшей компании, специализирующейся на страховании жизни T&D Holdings Inc. подскочили на 6.2%, а Nipponkoa Insurance Co. на 7.1% после снижения на 6.5% во вторник.
Takeda Pharmaceutical Co., стал лидером роста в фармацевтическом секторе, прибавив 5.1%.

Европейские фондовые индексы в среду также укрепили свои позиции благодаря восстановлению финансового сектора.
Акции Barclays Plc, третьего крупнейшего банка в Великобритании, выросли на 4.4%, а UBS AG на 6.7% после того, как представители Сената США заявили о своем намерении принять необходимые для стабилизации финансовых рынков законы как можно быстрее.
Акции ArcelorMittal снизились на 4.8% после публикации слабого индекса ISM в США. Акции Daimler AG и Porsche SE потеряли более 8% своей стоимости на опасениях снижения спроса на автомобили из-за падения темпов роста мировой экономики.

В среду основные индексы на Wall Street закрылись с незначительными потерями из-за слабых экономических данных.

Рынок ожидает результатов голосования в Сенате США обновленной версии законопроекта направленного на поддержку финансовой системы США. Сенат США в течение недели рассмотрит обновленную версию законопроекта. В частности, предлагаются временное увеличение лимита гарантии федеральным правительством депозитов с $100,000 до $250,000, а также некоторые налоговые льготы для бизнеса.

Dow Jones Industrial Average в середине дня преодолел нулевую отметку, однако, к завершению торгов вернулся на отрицательную территорию и по итогам среды понес незначительные потери. Лидером восстановления рынка стал финансовый сектор, который, тем не менее, с начала года является абсолютным аутсайдером в составе S&P 500, потеряв 30%. Потери еще 6 главных секторов превышают на данный момент 20%.
Комиссия по ценным бумагам и фондовой бирже и Комитет по стандартам бухгалтерского учета США опубликовали "уточнение" в отношении того, каким образом банкам следует интерпретировать существующие правила учета. Финансовые компании обязаны теперь ежеквартально пересматривать стоимость активов и сообщать о снижении их цен.
S&P 500 и Nasdaq Composite закрылись с более значительным понижением, хотя и значительно выше сессионных минимумов, в районах которых потери индексов достигали 2%.
Торги акциями General Electric были возобновлены после сообщения о продаже бумаг на сумму $12 млрд. и покупке привилегированных акций на $3 млрд. Berkshire Hathaway. Потери GE к завершению регулярной сессии сократились до 3.0%, хотя в области дневного минимума достигали 9.8%. Deutsche Bank снизил прогноз цен на акции General Electric Company на 7.1% до $26 и пересмотрел прогноз прибыли по итогам 2008 и 2009, отметив проблемы в GE Capital.
Среди корпоративных новостей следует отметить сообщение General Motors о падении продаж на северо-американском рынке на 16%. Эксперты предполагали, что результат окажется значительно хуже -26%.
Акции IBM потеряли 6.5% из-за опасений снижения прибыли по итогам квартала.
Рейтинг производителя медицинского оборудования Boston Scientific Corporation был снижен до уровня "underperform" с "neutral" аналитиками Merrill Lynch, которые отметили более низкие по сравнению с конкурентами доходы компании, возможности снижения рыночной доли и ряд других факторов.
Тем временем, еще одним свидетельством кризиса в крупнейшей мировой экономике оказались опубликованные Ассоциацией ипотечных банков данные, засвидетельствовавшие падение на прошлой неделе количества обращений за ипотечными кредитами на 23%.
С другой стороны, данные ADP о количестве новых рабочих мест в частном секторе экономики США за сентябрь оказались значительно сильнее прогнозов и составили -8k против -37К в предыдущем месяце.
Выход более слабого по сравнению с ожиданиями индекса ISM Manufacturing (43.5 против прогноза в 49.5) спровоцировал активизацию давления на основные индексы. Напомним, что показатель меньший 50 говорит об отрицательных темпах роста сектора.
Ценовая составляющая отчета (ISM prices paid), которая в частности учитывает изменение цен на продукты питания и энергоносители, за исключением нефти, снизилась на 23.5 п.п., до 53.5 (прогноз составлял 73).
Тем не менее, темпы роста расходов на строительство в августе оказались нулевыми, в то время как эксперты прогнозировали их падение на 0.5%. В среднем расходы на строительство ежемесячно в течение 2008 года снижались на 0.3%.

Change % Change Last
Nikkei +108.40 +0.96% 11,368.26
Topix +13.72 +1.30% 1,101.13
FTSE +57.14 +1.17% 4,959.59
DAX -24.69 -0.42% 5,806.33
CAC +22.44 +0.56% 4,054.54
Dow -19.59 -0.18% 10,831.07
NASDAQ -22.48 -1.08% 2,069.40
S&P -3.68 -0.32% 1,161.06
10yr Note -0.5900 -0.154% 3.768%
NYMEX Crude Oil -2.11 -2.10% 98.53
Gold +7.20 +0.82% 888.00

01:30 Австралия Торговый баланс август -717M
06:00 Великобритания Индекс цен на жилье Nationwide, г/г сентябрь -10.5% -12.3%
06:00 Великобритания Индекс цен на жилье Nationwide сентябрь -1.9% -1.5%
09:00 Е15 Индекс цен производителей, г/г август 9.0%
09:00 Е15 Индекс цен производителей август 1.1%
11:45 Е15 Объявление решения по процентной ставке ЕЦБ 4.25% 4.25%
12:30 США Число обращений за пособием по безработице неделя до 27.09 493K
12:30 Е15 Пресс-конференция ЕЦБ
14:00 США Фабричные заказы август 1.3%
20:30 США Денежное предложение М2, млрд. 20.6