EUR/USD

За сутки евро подорожал относительно доллара на 4 пунктов, индикативная цена закрытия пары составила $1.4616 за один евро.

За неделю на 20 сентября количество заявок на пособие по безработице в США увеличилось на 32К и составило 493К против прогноза 450К. Это максимальное значение с 2001 года, когда заявки выросли до 517К. За исключением заявок, вызванных ураганами, общее число заявок приблизительно составило 430К и добавилось около 50К из-за ураганов "Густав" и "Айк". Повторные заявки на пособие по безработице выросли на 63К, занятость по платежным ведомостям вне с/х сектора в этом месяце может сократиться на 100 тысяч рабочих мест. Количество продаж новых домов (New home sales) в США за август составило 460K предыдущее значение 520K. Новые заказы на товары длительного пользования в США в августе продемонстрировали неожиданно более сильное падение в размере -4.5% при том, что ждали более умеренного сокращения приблизительно -1.5%. Производственный индекс в сентябре -9 против 6 в августе.

Инвесторы так и ждут хоть какого-нибудь решения по поводу плана выхода из кризиса Конгрессом США. Если вопрос не будет решен в ближайшее время, может "кубарем" полететь вся финансовая система по всему миру. Решение отложили до выходных. Может начаться череда поглощений в банковском секторе. Рынок в ожидании. "Статус США как мирового финансового лидера ослабевает. Мировая финансовая система станет многополярной", сообщил вчера министр финансов Германии Штайнбрюк.

В зоне обращения евро денежная масса M3 в широком определении в августе выросла на 8,8% по сравнению с тем же периодом предыдущего года после роста на 9,1% в июле. По сравнению с предыдущим месяцем денежная масса выросла на 0,5%. Июльский показатель был пересмотрен. Первоначально сообщалось о росте показателя на 9,3%. Согласно прогнозам, в августе рост денежной массы должен был составить 8,9%.В августе денежная масса в еврозоне росла самыми низкими темпами с октября 2006 года, однако корпоративное кредитование, несмотря на замедление роста, оставалось высоким.

Член Управляющего совета ЕЦБ Эвальд Новотны не видит возможности снижения процентной ставки в данный момент. Так что Еврозоне остается пережить этот мировой кризис с минимальными потерями.

GBP/USD

За сутки фунт подешевел относительно доллара на 85 пунктов, индикативная цена закрытия пары составила $1.8380 за один фунт.

Представители Банка Англии говорили вчера о вероятном восстановлении экономики Великобритании во второй половине 2009 года, при ослаблении кризиса кредитного сектора. При таких высоких уровнях инфляции, резкий спад экономического роста может сдержать дальнейшее повышение цен.В общем рынок уже учитывает понижение базовой процентой ставки Банком Англии. Сегодня ожидается очередной отчет по ценам на жилье.

USD/JPY

За сутки йена подешевела относительно доллара на 32 пунктов, индикативная цена закрытия пары составила Y106,46 за один доллар.

Показатель чистой инфляции потребительских цен в Японии остался на прежнем уровне +2.4% г/г, повторив рекорд июля, высокая инфляция остается из-за дорогих цен на нефть и продукты, вызывая рост стоимости жизни в Японии. В связи с продажей инвесторами рисковых активов курс пар доллар/иена в краткосрочной перспективе может оказаться под давлением продаж. Новости о том, что Конгресс может принять антикризисный план уже сегодня, это не окажет поддержки доллару, в связи с тем что план не решит основных проблем текущего кризиса.

Ольга Гордиенко
Аналитический отдел Санкт-Петербургского представительства компании TeleTRADE D.J. e-mail: spbanalitics@teletrade.ru

Евгений Романов, TeleTRADE

У пациента наблюдается агония и конвульсии, диссидент Фишер стелет и нашим, и вашим: (1) Fed's Fisher: 'Orgy Of Excess' Led To Market Convulsions, и (2) Fed's Fisher: TARP Not Ultimate Answer, But Key First Step. Какая разница, примут «план Полсона», или нет? Инъекция огромна, но бесполезна и недостаточна, это же не волшебная живая вода? Фонда бьет хвостом, цепляется за соломинку, DJIA 11022.06 UP 196.89. Какая разница, 11019 неделей ранее или 11,022? Если обвал уже неминуем? Вчера политики нагнетали массовую, чисто американскую истерию: до согласия по «плану» остаются «мгновения», «план» вот-вот поставят на голосование, «значительный прогресс». Эй, вы что делаете? Вы это серьезно? А завтра какой будет новый план? Вероятно, триллионов семь? Из бюджета, в котором огромные дыры дефицита? Я не вижу разницы для доллара (или фонды), примут план или нет. Я просто жду финал. Агония указывает, - ждать недолго. Это логический конец. Делайте ставки – дотянет Буш до 05 ноября, или Америка упадет завтра? Да бросьте, она уже легла – выхода нет. Звучит похоронный марш.

«Друзья» отвернулись, кроме одного смертника. Сначала «самый лояльный к США президент Франции» (так утверждалось во время его недавних выборов) поступил предательски, и с трибуны лиги наций обругал штаты за кризис, и назвал Россию надежным стратегическим партнером. Вчера Германия, в лице Минфин Штайнбрюк выразила идею, что Америка уже не есть один из финасовых центров мира. А еще он сказал, что в мире есть четыре основных валюты, и мне даже неинтересно, входит туда, по его мнению, доллар, или это мусор. Он, впрочем, делал оговорки про доллар, но смысл понятен.

Вчера на рынке началось типичное американское шоу, с надрывом, с психозом, шапками закидаем, ну, в общем – как это всегда и происходит. Терпеть не могу шоу, потому что трудно понять умом его природу, и куда они бегут, об этом знает только то место, откуда у них растут ноги. И никогда невозможно заранее понять, как долго продлится агония. Поэтому, утро вечера мудренее. С утра наблюдается падение иеновых кроссов, ага – значит азиаты уже пошли в штопор и в иене опять safe heaven потекло. Я вчера не сомневался в падении доллара под 105 иен, а сегодня эта груша уже не просто созрела, она сгнила. Как может висеть гнилая груша, она шлепнется. В свете агонии и близкого коллапса Америки, я уже сильно сомневаюсь, что банк Японии начнет вмешиваться под 105, но в зоне 104,70 иен я бы вам рекомендовал начинать подтягивать защитные ордера. И тащить их вниз вслед за ценой, мало ли что. Не слишком близко, впрочем. Я думаю, сегодня технически прекрасный шанс увидеть 103,88-60, а дальше поглядим, какой будет энтузиазм. От евровалют сегодня по-прежнему не ожидаю ничего хорошего, в лучшем для них случае, они не упадут, а будут болтаться в рваных диапазонах. В свете иены и ее кроссов, я бы сегодня не рекомендовал связываться с евровалютами, потому что их движения будут функцией от кроссов иены. В свете техническом внутри дня евровалюты по-прежнему не разряжены (МАСД Н4) после недавнего сильного роста, и это тоже есть предпосылка их не тревожить. Пусть они делают, все что угодно – это просто неважно пока, здесь и сейчас. Я давно жду фондовой паники, уже несколько дней, но это тоже ничего не значит. Кроме того, что эта паника неизбежна. Вот иена и пошла. И я даже не плюю через правое плечо. Никаких эмоций после долгого ожидания, как обычно, и даже не хочется, чтобы поскорее пробили 105,50 иен – мне просто все равно. Потому что это неизбежно.






А то можно подумать, что я впервые торгую от 200-дневной скользящей средней, чтобы ошибаться и заблуждаться. Меня могли убить в марте 2003 в аналогичной ситуации от 200ЕМА, вместе с Ираком, но только по причине малого депозита. Тогда тоже была истерика, и мне сделали маржин колл (козью морду) на цене 121,67, хвост был 121,88, а потом, от 200 ЕМА, был поход к 103,50-101,68 иен. Без иллюзий. Keep it simply, stupid. Только не до такой степени, как вчера Саркози. Мне вчера не было смешно только потому, что (1) синхронно с его спичем развивалась истерия в Америке с пресловутым планом, (2) по причине большой усталости на ночь глядя и в конце недели. А еще потому, что было бы смешно, если бы не так грустно.






Боже, и это лидер ЕС. Он рассуждал, что капитализм – это не спекулянты, а честная конкуренция. Я смог дотерпеть исключительно из интереса – к чему он это все ведет? Ага, говорит, если хоть один спекулянт отнимет у трудящегося француза хоть одну евру, то ему – кирдык! То есть, он не потерпит того, чего так долго терпели в Америке. По причине отсутствия грамотной аргументации – выразительная жестикуляция и мимика, ну, вы знаете. Напоминало спор Паниковского с Балагановым – разбой или кража? Паниковский аргументировал Шуре нарисованным на песке треугольником, который возымел магическое действие. Форум был представительный, вся толпа аплодировала лидеру. Я не буду вспоминать теорию добавочной стоимости, ну ее совсем. Просто хотелось бы напомнить, что в где-то там, основе капитализма, запрятаны рыночные принципы. А на рынках не бывает честных бойскаутов, там сплошь одни спекулянты. Желаете отменить рынки? Я не против. Запамятовал только, это которая будет по счету французская революция? Хых. Честная конкуренция – это хорошо. Это означает, что цена есть продукт взаимного согласования сторон. А если это не так, значит - цена регулируется диктатором, как, например, $1=8,28 юаней, если вы помните. Если нет цены, нет рынков и спекулянтов, - это мы тоже проходили. Это означает, что нет домов и нет земли, а которые несогласные – пусть они лучше сами едут на Колыму. Эй, ребята, вы куда? Вы что делаете? Хоть в Америке, хоть во Франции? Впрочем, Франция это не фатально. Ну, подумаешь, хотел человек высказаться, хоть и не владеет вопросом. Он вообще до этого был министром внутренних дел, что тут непонятного. А этот, из Америки, далеко зашел, страшно. Пусть лучше поскорее изнутри взорвется. И то мало не покажется, такие полетят во все стороны кучи…

Я устал не от рынка, я устал от отношения к рынку людей. Если бы это не отражалось на моем здоровье, вы можете считать, что рынок – это поле чудес, и любой дурак легко будет выращивать на нем золото. Рынок требует себя понимать, уважать, и себя отдавать. Большинство новичков полагает, что рынок – это добавочный приработок. Что можно уделять рынку полчаса в день, как лорд Кейнс, а все остальное время быть главой Английского банка. Но учтите, что для такого подхода к рынку вам сначала необходимо стать главой Центрального банка, хоть самого задрыпанного, и только потом можно будет оценивать, насколько этого достаточно?? Я прекрасно понимаю, что у всех дела, у всех основная работа или другой бизнес, у всех семья и дети, и дачи-клячи, и много еще чего. Поэтому меня давно не смущают вопросы в духе: «Меня не было три часа, скинь, пожалуйста, что тут происходит?». Запросто. Хотя порой – происходит очень много и большой объем, но это нормально. Это можно пережить. Меня приводит в замешательство и я не знаю что делать, и что отвечать, если. Мы третий день в позиции. Мы три дня работаем как папы карлы, от зари до зари. Мы изучили графики до дыр. Мы все масштабы расписали. Мы … Да у меня нет просто слов – каких мы приложили усилий. Хотя все так просто – вот 200МА, торгуй вниз. День закроют выше 106,10 иен, явно выше, – беги. Почему я на третий день обязан слушать вопросы, что делать, если цена в текущем часе 106,20 или 107 иен? Мне что – повторить все, что уже сказано за три дня? За два дня? Или за день? Это выглядит так, примерно: «Я тут занят был делами! Только прибежал. Ты мне скажи что щас делать, и я дальше побегу. Некогда мне тут разбираться, я не знаю что такое 106,10, и знать не желаю. Просто – дай мне и все. По первому требованию. И мне плевать, что ты там раньше говорил». Да мне, видите ли – тоже все равно! Мое дело дурацкое – прокукарекать на 1,3945, или на 106,10. А потом на 1,44 или на 104,70, а дальше – я за вас кнопки не нажимаю. Хотите работать, я вам даю свой опыт. Не хотите, воля ваша. Хотите, на 105,50 возьмите 30-50 пунктов. Не хотите? Ждите 104,70 или 103,50. Только не капайте мне на мозги через каждые 5 минут. У вас позиция в рынке пару дней, а вы до сих пор даже не представляете, что с ней делать выше 107 или ниже 105? Это непрофессионально, но это ваше, а не мое дело. Я знаю, что с ней делать, и вам об этом третий день объясняю. А которые не поняли – те могут заново прочесть. А которые не желают, я бессилен им помочь. Но это – тоже не мое дело. Я ошибся? Это бывает. Я ведь не ясновидящий? Большая просьба уважать чужой труд. И никаких персональных просьб, потому что я никогда не прошу к себе уважения, просто потому, что пишу все это исключительно из тщеславия и корыстолюбия. А все остальное мне поровну. Я пришел к грустному заключению, что прекращаю давать свои развернутые оценки рынка. Потому что мне осточертела неблагодарная работа. У меня раскрученный сайт, и я начинаю работать в корыстном направлении. Если от абонентов останется всего четверть, то я, по крайней мере, буду знать – кому именно я пишу, и что это не напрасно. И взаимовыгодно. Надоела мартышкина работа, надоело быть попугаем и клоуном. На моем сайте все будет коротко. Позиция. График. Уровни. Цифры. Пара слов про фундамент, по моему желанию. Абонентская плата! Саркози? Буш? Остальные клоуны? Всех к черту! В асе тоже самое, но более динамично и более высокая абонентская плата. Всем спасибо за внимание. За 7 лет. Это честно – большое всем спасибо. Мои извинения.