Австралийский доллар, завершив прошлую неделю незначительным
снижением против своего американского конкурента, по прежнему
испытывает поддержку от фундаментальных факторов. В первую очередь
стоит отметить спекуляции относительно того, что на своем следующем
заседании Резервный Банк Австралии может продолжить процесс повышения
учетной ставки, которая на данный момент находится на уровне 3,75%. Причиной
данных спекуляций стали данные по рынку труда Австралии, которые
зафиксировали неожиданное снижение безработицы в стране. Так, по итогам
декабря уровень безработицы в Австралии составил 5,5% против
пересмотренного значения за ноябрь на уровне 5,6 (было пересмотрено с
5.7%). Следующие заседание РБА намечено на 2 февраля. После данных
по рынку труда Австралии многие участники рынка сходятся во мнении, что
существует высокая вероятность повышения ставки еще одни раз до уровня
4,00%.
Ожидания повышения ставки в ближайшее время будут оказывать поддержку паре AUD/USD. Однако,
сдерживающим фактором для роста пары выступает то, что австралийская
валюта по прежнему является очень чувствительной к настроениям на
рынках. Именно это и спровоцировало пятничное снижение пары, когда
снизилась склонность инвесторов к риску в связи с опасениями, что
ограничение кредитования в Китае может ослабить восстановление мировой
экономики. Вызвали данные опасения сообщения в прессе о том, что банки
Китая наряду с правительством также принялись сокращать объемы
кредитования.
Рассматривая техническую картину, которая
сложилась на графиках курса, стоит отметить, что в последнюю неделю
пара консолидировалась в рамках $0,9190 (область максимумов 10-11
декабря) - $0,9325 (область максимумов января). На дневном графике нет
цены закрытия ниже данной области, поэтому полагаю уровень $0,9190 все
еще является уровнем поддержки.
Также
стоит отметить, что против фундаментальной картины, согласно которой
вероятность повышения пары является выше нежели ее снижения, указывает
незначительная дивергенция цены и индикатора RSI на дневном графике
чуть ниже уровня 70 для индикатора.
Более четко дивергенция прослеживается на графике Н4 (цена с индикатором MACD).
Учитывая наличие дивергенций было бы рисковано в данный момент
открывать длинные позиции по паре исходя из фундаментальных данных.
Более целесообразно будет дождаться пробития уровня сопротивления
$0,9325. Однако, стоит отметить, что выше данного уровня расположен
18-месячный максимум, который наверняка сможет оказать сопротивление на
пути роста пары.
Идти против фундаментальных данных также является весьма рисковано. Но,
учитывая потенциал возможного движения, я все же ожидал бы сигналов на
продажу пары, поскольку, на мой взгляд, перспективы ее роста несколько
ограничены.
Для начала снижения курса в первую очередь необходимо преодолеть
поддержку $0,9190. Ниже есть потенциал снижения до $0,8600 (23,6% FIBO
$0,6000-$0,9400) и далее до $0,8430 (МА(200) для D1).
Есть идея покупать осторожно евру в зоне 1,4334 плюс-минус,
точнее, начиная от 4334 и заканчивая текущим дневным вектором (4498-4378).
Точнее будет видно по цене закрытия часа, которым определится очередная бычья
дивергенция масд (относительно нижайшего closeна сегодня 4343). Сигналом к
ликвидации может быть цена закрытия часа ниже красного дневного вектора явно, а
позиция, по сути, от него и открывается. Вроде – грамотно, с глубины рынка.
Давление на еврофунте? Да и черт с ним, пусть там фунт растет куда хочет, хочет
– против евры, хочет – против баксы. А фунта мы тоже подловим еще за хвост, он
уже на прошлой неделе начал тормозить, не догоняет фунт. Вообще, вся катавасия
за упокой Меркель (слухи об ее политической кончине) выглядит сомнительной.
Удивляет только настойчивость, с которой эта катавасия продолжается. Но
дивергенции указывают на нежелание рынка, уже указывают. Поэтому вторая
дивергенция масд в серии, бычья для евродоллара, лично меня не оставит равнодушным.
График евры 1
Еще раз перечислю поддержку множественную для иены на
дневном масштабе цены. Начиная от 90,76 иен, это цена закрытия прошлого года.
Далее, текущее значение 89-дневной экспоненты (89ЕМА) равно 90,98 иен, цена
закрытия недели 90,81 ниже, но не явно, несчитово. Типично, первый тест 200ЕМА
– это продажи дневные, и далее, типично, что доллар удержится на 89ЕМА. То есть
всегда следует рассматривать 89 и 200 ЕМА вместе, как зону. В данном случае,
это зона сопротивления, это RES
для роста от 84,80 иен. Это правильный рост, и правильный RES. Кроме того, начиная с августа,
доллар всегда цеплялся за 90,65 иен. А тут еще дневной киджун 90,56 иен. То
есть место правильное, в пятницу не было сигнала о своевременности покупок.
Сегодня есть дневной сигнал покупать доллар – диверок на трешке (на 3-дневной
эр-эс-айке бычья дивергенция). Дневной сигнал. Дневная позиция. Дневная
поддержка. Дневная цель опять в зоне 200- или 233-ей экспоненты, а это сегодня
92,75-93,33 иены. Очевидна и другая цель – квартальный вектор ку-ку. Цена
закрытия фискального полугодия в Японии 89,89 иен (посчитана по часу, по
времени гринвича, и немножко не совпадает с дневным графиком 89,71, потому что
у него цена закрытия по СЕТ, хых). Цена закрытия 09-года (3-его квартала
по-японски) 93,13 в моем терминале (проверял в блумберге, там 93,03, сойдет и
моя котировка, не обязательно верить Блумбергу, хых).Так вот сегодня цена квартального вектора
ку-ку 93,71 иен, и она растет. И хвосты могут быть выше вектора, потому что
вектор обычно и типично ограничивает цену закрытия дня. Разумеется, если доллар
будет его бодать часто и регулярно (попка был только один тест, хоть и
двойной), то забодает, к бабушке не ходи. Просто сегодня нет Америки, или
частично нет, и Европа тоже ничего делать не хочет, по случаю Мартин Лютер
Кинг. И все висит по этому случаю.
В пятницу американские фондовые индексы снизились
- S&P500 до 1136,03 (-1.08%),DJIA до 10609,65 (-0.94%).
Инвесторов разочаровал негативный отчет за IV квартал от
JP Morgan - первый негативный отчет в этом сезоне корпоративной отчетности,
финансовый сектор, на который возлагали столько надежд, оказался слаб. Во
вторник отчитаются Citigroup и IBM.
Настроение инвесторов в пятницу испортила и
макроэкономическая статистика: промышленное производство и потребительская
инфляция оказались в рамках прогнозов, а индекс доверия потребителей от
Университета Мичигана оказался хуже ожиданий.
Азиатские фондовые индексы в понедельник
в основном снижаются. Основные индексы теряют от 0,3 % - 1,3%. В аутсайдерах
японский Nikkei -1,8%. Австралийский ASX теряет меньше остальных: -0,22%. В
лидерах снижения акции банков и сырьевых компаний.
Нефть продолжает дешеветь. Доллар укрепляется
на валютном рынке, а значительный рост запасов топлива в США на прошлой неделе
продолжает оказывать давление на нефтяные котировки. Сказываются и прогнозы
потепления в США. По данным проведенного агентством Bloomberg опроса, цена на
нефть на этой неделе может снизиться на ожиданиях падения спроса и повышения
запасов топливавСША. 17 из 41, принимавших участие в опросе
аналитиков (42%), ожидают снижения стоимости нефти и 13 (32%)-повышения.Еще11респондентовне ожидают
значительных изменений. Потребление нефти в США на прошлой неделе снизилось на
0,6% - до18,6млн баррелей в сутки.
Золото вчера подешевело на фоне
укрепления доллара, сегодня с утра – положительная коррекция к вчерашнему
снижению.
Сегодня утром фьючерсы на американские
индексы растут, но торгуются с бэквордацией к базовым активам.
Сегодня важной статистики не ожидается.
В США праздник - день Мартина Лютера
Кинга, рынки закрыты.
Текущие котировки, тенденции и открытые позиции видны
на прилагаемых графиках:
Владислав Перцев, аналитик Омского
филиала компании Teletrade.
